Подготовка инвестиционного портфеля в условиях ожидания мирового кризиса и кризисных явлений в российской экономике

2026 год формирует более сложную инвестиционную среду.

Снижение потребительской активности, сохраняющаяся высокая ключевая ставка и повышенная волатильность на глобальных рынках приводят к пересмотру традиционных подходов к управлению капиталом. Риск-профиль большинства инструментов изменился, ожидаемая доходность сжалась.

В этих условиях ключевая задача не поиск отдельных идей, а выстраивание устойчивой структуры портфеля.

Этому посвящена закрытая встреча инвестиционного клуба «Сикомора». Проведет мероприятие резидент нашего клуба Дмитрий Мохначев.

Дмитрий Мохначев — частный практикующий суперквалифицированный инвестор с опытом с 2004 года, автор канала «Дневник честного инвестора», консультант частного английского банка, основатель закрытого клуба high-net-worth инвесторов.

Его подход основан на диверсификации между цифровыми и классическими активами: фондовые рынки, криптовалюты, а также защитные инструменты: драгоценные металлы и недвижимость. Основной фокус — баланс риска, ликвидности и горизонтов инвестирования.

Ключевой вопрос встречи:

Как структурировать портфель в текущих условиях — по классам активов, срокам и допустимому уровню риска.

В программе:

- Актуальная оценка инвестиционных классов: где сохраняется потенциал, где он исчерпан  
- Пересборка риск-профиля портфеля и требования к доходности  
- Баланс между физическими и цифровыми активами  
- Регуляторные риски, включая ограничения на криптовалютные инструменты  
- Подходы к распределению капитала между различными инвестиционными горизонтами  

Аналитическая часть:

- S&P 500, золото, Bitcoin, ETH  
- Российские активы и фондовый рынок  
- Потоки капитала в ETF  
- Фандинг и ликвидационные уровни в деривативах  

Формат — ограниченный круг участников.  
Работа с данными, без публичных интерпретаций и упрощений.

P.S. Подарок для участников - криптовалютный кошелек (инструмент, который Дмитрий использует в своей практике).